Rodinný život

Výhody a nevýhody investičních fondů

Zjistěte více o výhodách investování do podílových fondů namísto jednotlivých akcií.

Výhody a nevýhody investičních fondů

Podílové fondy se staly velmi oblíbeným způsobem, jak jednotlivci držet podíly v amerických společnostech. Namísto nákupu jednotek jednotlivých akcií investoři nakupují jednotky podílových fondů, které následně nakupují jednotky jednotlivých akcií.

Podílové fondy mají oproti nákupu jednotlivých akcií tři hlavní výhody:

Rozmanitost Pokud investor nevyhraje v loterii nebo nezdědí velké jmění, nemusí mít peníze na nákup akcií velkého množství různých společností. Podílové fondy však berou více peněz (z investic investorů) a používají je k nákupu velkých pozic v tuctu nebo více společnostech. Očekává se, že pokud jedna nebo dvě společnosti fungují špatně, vynahradí to ostatním společnostem, které si vedou dobře.
Profesionální management. Co dělá dobrého hromadiče? Kdy koupit? Kdy byste měli prodat? Možná neznáte odpověď, ale odborník by měl. Správci fondů mají investiční zkušenosti.
fluidnost Podílové listy lze prodat kdykoli, když jsou na něco potřeba prostředky. Neexistuje žádná záruka, že se vám vrátí peníze, které jste do fondu vložili (což může být více či méně), ale můžete je utratit, jak chcete.

ABC k paritě

A podílové investiční fondy Jedná se o soubor finančních prostředků investovaných do cenných papírů mnoha investory a spravovaných profesionály.

Každá výhoda má samozřejmě svou cenu. Například vlastnictví podílového fondu zahrnuje poplatky a výdaje a neexistuje žádné vládní pojištění nebo jiná ochrana, která by pomohla investorům, pokud cena fondu klesne. Investoři mohou ztratit část nebo všechny své prostředky a musí nést toto tržní riziko.

Vydělávejte peníze pomocí podílových fondů

Jak jsme řekli, neexistují žádné záruky. Ale chytrými rozhodnutími a trochou trpělivosti mohou investoři získat skvělé výnosy z investic do akciových podílových fondů. Tyto prostředky lze vrátit různými způsoby:

jeho prase

Dividendy z kapitálových zisků jsou pro účely daně z příjmu považovány za dlouhodobé dividendy. Mají nárok na zvláštní daň z kapitálových výnosů ve výši 20 % (nebo 10 % pro ostatní, jejichž příjem spadá do 15% daňové skupiny).

dividendy Když fond obdrží dividendy z akcií, které vlastní, předá je investorům.
Rozdělení kapitálových výnosů. Fond může realizovat kapitálové zisky při prodeji akcií. Tyto výhody mohou přenést na investory ve formě rozdělení kapitálových zisků.
Kapitálové zisky z prodeje podílů v investičních fondech. Investoři realizují kapitálové zisky, když prodávají své podíly ve fondu za účelem zisku.

Když sečtete tyto zdroje příjmů fondu, získáte obrázek vrácení peněz. Ve skutečnosti zohledňuje nárůst ceny akcií, reinvestované dividendy a rozdělení z kapitálových zisků fondu a také nárůst (nebo pokles) hodnoty ceny akcií (ve skutečnosti papírově zisky nebo ztráty).

Příjmy, které fond vyplácí investorům (a IRS), se vykazují na formuláři 1099-DIV. Použijte tento informační výkaz jako vodítko pro podání daňového přiznání.

ABC k paritě

Sázení na akcie Neúčtuje provize za nákup a prodej akcií, ale ani fondy bez zatížení nejsou zdarma. Jejich provozní náklady snižují ziskovost pro investory.

jeho prase

To, že krabice nese náklad, neznamená, že je to špatná volba. Je důležité zvážit celkovou výkonnost fondu. Pokud nabitý fond převyšuje výkonnost fondu bez zatížení, investoři raději zaplatí poplatek, aby získali tuto výhodu.

Náklady na financování

Ani za takzvané bezprovizní peníze nedostanete nic zadarmo. Poplatky zahrnují vlastnictví všech typů podílových fondů, včetně:

Náklady na nákup akcií. Těm se říká počáteční investice a pohybují se od 4 % do 8,5 % investovaného kapitálu. (Nízkodolarové fondy účtují poplatky ve výši 1 % až 3 %). Akcie držené předem se nazývají akcie A.
Poplatky za prodej akcií . Také známé jako výstupní poplatky, poplatky za naskladnění nebo potenciální poplatky za zpoždění prodeje (CDSC), jsou opakem poplatků předem. Tento poplatek je účtován za výběry z fondu a je účtován pouze z investované částky, nikoli z reinvestice dividend, kapitálových zisků nebo zhodnocení akcií. Obvykle je však založen na posuvné stupnici, která se časem opotřebovává. Například prodej fondu v prvním roce vlastnictví může mít za následek 5% reverse charge, ale tento poplatek může být každý rok snížen o 1%. Pokud jsou tedy akcie drženy déle než pět let, prodej není zpoplatněn. Konvertibilní akcie se obvykle nazývají akcie B a po uplynutí určené doby konverze se automaticky převedou na akcie A.
- Výdaje Fondu při výkonu jeho činnosti. Provozní náklady hrazené správci fondu a poplatky za nákup a prodej podílových jednotek se mohou pohybovat od 0,25 % do více než 2 % čistých aktiv fondu. Některé fondy mohou z různých důvodů dočasně prominout některé nebo všechny poplatky (např. nový fond tak může učinit, aby zvýšil výnos fondu). S náklady na distribuci podílových listů fondu jsou také spojeny poplatky 12b-1. Říká se jim poplatky 12b-1, protože existuje část pravidel SEC, která umožňuje tyto poplatky vrátit investorům. Akcie B mají vyšší poplatky 12b-1 než akcie A.

Some funds also have C shares, D shares, and even T shares. The fees and charges on each class of shares differs, as explained in the prospectus. Which way does an investor come out better in the alphabet? Different funds are designed for different investment needs. Generally, long-term investors prefer B shares because all their money goes to work for them immediately. But there's also the school of thought that A shares will result in lower costs over the long run. If your child's investments in mutual funds are intended to pay for college expenses, keep in mind the time frame for when shares will have to be sold. For example, if you child is older than 12, it might not make sense to buy B shares because he'd have to pay surrender charges on a sale at college time.